1. ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם: יעדים, יעדים, נושא, פונקציות

תוכן הניתוח של פיננסי פעילות כלכליתמורכב ממחקר מקיף של רמת הייצור הטכנית, האיכות והתחרותיות של המוצרים, אספקת הייצור עם חומרים, כוח עבודה ומשאבים כספיים ויעילות השימוש בהם. ניתוח זה מבוסס על גישה שיטתית, התחשבות מקיפה בגורמים שונים, בחירה איכותית של מידע מהימן ומהווה תפקיד ניהולי חשוב.

מטרת ניתוח הפעילויות הפיננסיות והכלכליותארגונים - הגדלת יעילות עבודתו על בסיס מחקר שיטתי של כל סוגי הפעילויות והכללת תוצאותיהן.

המטרות של ניתוח הפעילויות הפיננסיות והכלכליות של המיזם הן:

זיהוי המצב האמיתי של האובייקט המנותח;

לימוד ההרכב והמאפיינים של האובייקט, השוואתו עם אנלוגים ידועים או מאפיינים בסיסיים, ערכים סטנדרטיים;

זיהוי שינויים במצב האובייקט בהקשר המרחבי-זמני;

קביעת הגורמים העיקריים שגרמו לשינויים במצב האובייקט, ובהתחשב בהשפעתם;

תחזית המגמות העיקריות. נושא ניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליותמיזם הוא ניתוח ייצור ותוצאות כלכליות, מצב כלכלי, תוצאות התפתחות חברתיתושימוש במשאבי עבודה, מצב ושימוש ברכוש קבוע, עלות הייצור והמכירה של מוצרים (עבודות, שירותים), הערכת יעילות הארגון.

מושא הניתוח של פעילויות פיננסיות וכלכליותמיזם הוא העבודה של המיזם בכללותו ושלו חלוקות מבניות(חנויות, חטיבות, מדורים), ו נושאיםרשויות ציבוריות, מכוני מחקר, קרנות, מרכזים, ארגונים ציבוריים, תקשורת המונים, שירותים אנליטיים של ארגונים יכולים לפעול.

פונקציות של ניתוח פעילות פיננסית וכלכליתארגונים הם: בקרה, חשבונאות, מגרה, ארגונית ואינדיקטיבית.

2. ניתוח מצבו הפיננסי של המיזם: משמעות ומשימות

מצבו הכלכלי של המיזם- זוהי קטגוריה כלכלית המשקפת את מצב ההון בתהליך מחזורו ואת יכולתו של גוף עסקי להתפתח בעצמו בנקודת זמן מסוימת. מצבו הפיננסי של המיזם מאופיין במערך אינדיקטורים המשקפים את תהליך היווצרותו והשימוש בו משאבים פיננסיים. מצב פיננסי עשוי להיות יציב, לא יציב(לפני המשבר) ו מַשׁבֵּר.יכולתו של מיזם לבצע תשלומים בזמן, לממן את פעילותו באופן ממושך, לעמוד לזעזועים בלתי צפויים ולשמור על כושר הפירעון שלו בנסיבות שליליות מעידה על מצבו הפיננסי האיתן, ולהיפך.

חלק אינטגרלי עבודה פיננסיתבמפעל נמצא הניתוח הפיננסי והערכת מצבו הפיננסי של המיזם.

ניתוח פיננסי כולל בלוקים:

ניתוח כללי (ראשוני);

ניתוח יציבות פיננסית;

ניתוח נזילות יתרה;

ניתוח תוצאות ביצועים;

ניתוח מקיף והערכת ביצועים.

הכיוון הספציפי של הניתוח, הבלוקים המרכיבים אותו, מערך האינדיקטורים נקבעים על פי המטרות והניסיון של האנליסט הפיננסי.

מטרות הניתוח הן:זיהוי שינויים בערכים של אינדיקטורים פיננסיים שהתרחשו במהלך התקופה;

קביעת המגמות הסבירות ביותר במצב הפיננסי של ארגונים;

קביעת גורמים המשפיעים על מצבו הפיננסי של המיזם;

קביעת אמצעים ומנופי השפעה על כספי המיזם על מנת להגיע לתוצאה הכספית הרצויה.

תוצאות הניתוח נחוצות למשתמשים פנימיים (שירותים ארגוניים, הנהלה) וחיצוניים (מנהלי ארגונים, בעלים, נושים, משקיעים, ספקים).

בסיס המידע של ניתוח פיננסי הוא זה חשבונאותודיווח, שניתוחו עוזר לשחזר את כל ההיבטים העיקריים של הפעילות הכלכלית של המיזם בצורה כללית, כלומר במידת הצבירה הדרושה לניתוח.

3. דרכי ניתוח דוחות כספיים

העיסוק בניתוח פיננסי פיתח את הטכניקות הבסיסיות הבאות לקריאת דוחות כספיים:

ניתוח נתונים מוחלטים של דוחות כספיים;

ניתוח אופקי, כלומר התחשבות באינדיקטורים פיננסיים בדינמיקה, ככלל, במשך מספר שנים, או בתחילת ובסוף התקופה המנותחת;

ניתוח אנכי (מבני), שבו נלקח סך המאזן כ-100% ונקבע שיעור הסעיפים העיקריים של יתרת הנכסים או ההתחייבויות;

ניתוח מגמה, שבו כל מיקום במאזן מושווה לאינדיקטורים המקבילים של תקופות קודמות, וכך נקבעת המגמה, כלומר המגמה העיקרית בדינמיקה של המדד המנותח (העמדה). בעזרת המגמה, ערכים אפשריים של המדד צפויים בעתיד, כלומר, מתבצע ניתוח פרוספקטיבי;

ניתוח יחסים פיננסיים, כלומר חישוב אינדיקטורים יחסיים על פי נתוני דיווח המאפיינים את המצב הפיננסי של המיזם בכללותו.

בנוסף לטכניקות סטנדרטיות אלו לניתוח דוחות כספיים, נעשה שימוש בפועל גם בהשוואה וניתוח גורמים, הדורשים נתונים חשבונאיים של המערכת.

ניתוח השוואתי (מרחבי).- זוהי השוואה במשק של מדדים בודדים של חברות בנות, חטיבות, סדנאות, במסגרת מפעל אחד והשוואה בין-משקית של האינדיקטורים של מפעל זה לאינדיקטורים של מפעלים מתחרים, עם ענף ממוצע וממוצע כלכלי כללי. אינדיקטורים.

ניתוח גורמיםהוא ניתוח של השפעתם של גורמים בודדים על מחוון הביצועים באמצעות טריקים שוניםמחקר. ניתוח גורמים יכול להיות ישיר, המורכב מפיצול מחוון הביצועים לחלקיו המרכיבים, או הפוך, כאשר מרכיבים בודדים משולבים למחוון ביצועים משותף.

4. שיטות ניתוח פיננסי

בעת ביצוע ניתוח פיננסי, נעשה שימוש בשיטות הבאות:

השוואה, כאשר המדדים הפיננסיים של תקופת הדיווח מושווים לאלו של תקופת הבסיס או התכנונית, בעוד שיש חשיבות מיוחדת לנכונותם ולהשוואתם של המדדים;

קיבוץ - בשיטה זו מקובצים אינדיקטורים הומוגניים ומצטמצמים לגדולים יותר, מה שמאפשר לזהות מגמות התפתחות וגורמי השפעה;

החלפות שרשרת - השיטה מורכבת מהחלפת אינדיקטור נפרד במדד מדווח, המאפשר בסופו של דבר לקבוע ולמדוד את השפעת הגורמים על האינדיקטור הפיננסי הסופי;

מקדם פועל על ידי השוואת אינדיקטורים יחסיים בעלי אותן יחידות מדידה זה עם זה.

על מנת לערוך ניתוח כללי של מצבו הפיננסי של המיזם, נערך מאזן אנליטי (השוואתי) הכולל את המדדים המצטברים (המצברים) העיקריים של המאזן, מבנהו, הדינמיקה והדינמיקה המבנית שלו. איזון זה מאפשר להפגיש, לשיטת ולנתח את ההנחות והחישובים הראשוניים. בנוסף, הצגה כזו של נתוני מאזן מאפשרת לפשט את עבודת הניתוח האופקי והאנכי. פריטי מאזן השוואתיים נוצרים לפי שיקול דעתו של האנליסט ועם מעלות משתנותפרט.

ניתוח של הביצועים הפיננסיים של הארגון מאפשר לך לזהות את הדינמיקה שלהם, כמו גם לקבוע בשל אילו שינויים מבניים התרחש השינוי באינדיקטורים. ניתן לערוך טבלאות לניתוח (בדרגות פירוט שונות) על המאזן, הנכסים וההתחייבויות, הרכוש ומקורות הכספים, על תוצאות המיזם ותחומים מנותחים נוספים.

בשלב הראשוני של הניתוח, האנליסט עשוי להתעניין במאפיינים הבאים: הערך הכולל של הנכס (מטבע או סך המאזן), שווי הנכסים הבלתי שוטפים (רכוש קבוע ונכסים לא שוטפים אחרים), כמות העבודה הון, כמות החובות, סכום הכספים הנזילים ביותר, עלות ההון העצמי וכמות ההון השאול, שווי האשראי וההלוואות לטווח ארוך.

5. מערכת היחסים של ניתוח ניהולי ופיננסי של המיזם

בכלכלת שוק, מערכת החשבונאות מחולקת, ככלל, לחשבונאות פיננסית ואנליטית. בהתאם לכך, חשבונאות מחולקת לחשבונאות פיננסית (כללית) ולחשבונאות ניהולית (אנליטית).

חשבונאות פיננסיתמבצעת את המשימה ליידע משתמשים חיצוניים על התוצאות הכספיות של הארגון. קודם כל, המדינה המיוצגת על ידי רשויות מס ורשויות רגולטוריות אחרות פועלת כמשתמש כזה. חשבונאות ודיווח פיננסיים מוסדרים על ידי תקני חשבונאות לאומיים ובינלאומיים המבטיחים את האינטרסים של משתמשים חיצוניים במידע אמין ומדויק על פעילות הארגון.

הניתוח הפיננסימבוסס על נתונים רשמיים דוחות כספייםמיזם, מקבל אופי של ניתוח חיצוני המבוצע מחוץ למפעלים על ידי כל בעלי העניין (המדינה, משקיעים, נושים וכו'). כאשר מנתחים דיווח רשמי בלבד, נעשה שימוש בחלק קטן מהמידע על פעילות המיזם, אשר אינו מאפשר לחשוף באופן מלא את כל ההיבטים של פעילותו.

הצורות העיקריות של דיווח כספי רשמי הן: מאזן, דוח רווח והפסד, דוח תזרים מזומנים. כל צורה של דוחות כספיים מאפשרת לך לפתור בעיות מסוימות. המאזן מהווה בסיס לניתוח מצבו הכלכלי של מיזם. דוח רווח והפסד חושף את הביצועים הפיננסיים של הארגון. דוח תזרים המזומנים מאפיין את תזרימי המזומנים של המיזם ואת כושר הפירעון שלו.

יש לציין כי הנושא המרכזי של ניתוח ניהולי ופיננסי כאחד הוא שאלת יעילות השימוש במשאבי הארגון למטרות רווח, שהיא העיקר. מטרה פיננסיתפעילות של כל ארגון מסחרי. להרוויח הוא תנאי הכרחילשמור על הכדאיות הכלכלית של המיזם, את האפשרות להמשך פיתוחו.

6. תכונות הניתוח הפיננסי של המיזם

תכונות של ניתוח פיננסי חיצוני הן:

ריבוי נושאי הניתוח, משתמשים חיצוניים במידע על פעילויות המיזם;

מגוון מטרות ותחומי עניין של נושאי הניתוח;

זמינות שיטות סטנדרטיות, תקני חשבונאות ודיווח;

הכוונה של הניתוח לציבור בלבד, דיווח חיצוני של המיזם;

הגבלת משימות ניתוח עקב מידע חלקי על פעילות המיזם;

פתיחות מרבית של תוצאות פעילות הארגון למשתמשים חיצוניים.

התוכן העיקרי של ניתוח פיננסי שנערך על ידי משתמשים חיצוניים על בסיס נתונים חשבונאיים רשמיים הוא:

ניתוח אינדיקטורים מוחלטים של רווח;

ניתוח מדדי רווחיות יחסיים;

ניתוח המצב הפיננסי, היציבות הפיננסית, נזילות המאזן, כושר הפירעון של המיזם;

ניתוח האפקטיביות של השימוש בהון עצמי ושאול.

בנוסף לתחומים עיקריים אלה, ניתן להשלים ניתוח פיננסי חיצוני של פעילות המיזם על ידי היבטים כגון ניתוח מצב המניות, מצב החייבים והזכאים, ניתוח תנועת הרכוש הקבוע וכו'. התייחסות, הסברים ל מאזןודוח רווח והפסד. בנוסף להיבטים אלה, הם משקפים מידע על הנכסים המוחשיים והבלתי מוחשיים של הארגון, נכסים קבועים מושכרים, סוגי השקעות פיננסיות, הון מורשה, רזרבה והון נוסף, מספר וסוגי המניות של חברה משותפת, אחרים שאינם פועלים. הכנסות והוצאות, והוצאו התחייבויות ותשלומים שהתקבלו וכו'.

המאזן, דוח רווח והפסד והנתונים הנוספים המפורטים לעיל מהווים בסיס מידע איתן לניתוח הכלכלי של המיזם. על בסיסם, ניתן לשפוט את מילוי ההתחייבויות על ידי המיזם לבעלי מניות, משקיעים, נושים, ספקים, כמו גם קשיים פיננסיים אפשריים שחווה הארגון.

7. תכונות של חשבונאות ניהולית של המיזם

הנהלת חשבונות ניהולית מורכבת משילוב של הנהלת חשבונות מסורתית ותפעולית, המאפשרת לך לקבל החלטות ניהול תפעוליות מושכלות לטובת הבעלים והמינהל של המיזם. חשבונאות ניהולית אינה מוסדרת על ידי המדינה, ארגונו ודרכיו נקבעים על ידי הנהלת המיזם. ארגון החשבונאות הניהולית מרמז על ידע לא רק בחשבונאות מסורתית, אלא גם בניתוח של פעילות כלכלית, תכנון טכני וכלכלי וכישורים סטטיסטיים.

במובן הרחב, חשבונאות ניהולית מובנת לא רק כחשבונאות עצמה, אלא גם כמערכת ניהול הארגון כולה, לרבות מבנה ארגונימחלקות וגופי ניהול, אינטראקציית מידע בין מחלקות שונות וכו'. מסיבה זו, חשבונאות ניהולית נקראת לעתים קרובות חשבונאות פנימית, בניגוד פיננסית (חיצונית). במקביל, החשבונאות הניהולית בארגון מתמודדת גם עם משימות מעשיות צרות יותר, למשל, חישוב עלות הייצור והבטחת מכירות ללא הפסד.

לפיכך, בסיס המידע של חשבונאות ניהולית הוא מידע ייצור, פיננסי, חשבונאי. נושא החשבונאות הניהולית הוא הבעלים והניהול של המיזם, והתוצאה המעשית מתבטאת בביסוס החלטות ניהוליות ספציפיות שפותחו על בסיס נתוני חשבונאות וניתוח מינהליים.

ניתן להבחין בין התכונות הבאות ניתוח ניהול:

הכוונה של תוצאות הניתוח למטרות ולאינטרסים של הנהלת ובעלי המיזם;

שימוש בכל מקורות המידע הפנימיים לניתוח המצב וקבלת החלטות;

היעדר רגולציה של ניתוח ניהול על ידי גופים ממלכתיים והיעדר טפסים רשמיים שעל בסיסם מתבצע הניתוח;

מורכבות הניתוח, לימוד כל ההיבטים של המיזם;

שילוב של חשבונאות, ניתוח, תכנון וקבלת החלטות;

סודיות מרבית של תוצאות הניתוח על מנת לשמור על סודות מסחריים.

8. תכונות של דיווח כספי בעמותות

ניהול פיננסי בעמותות הוא התחום הפחות מפותח של ניהול פיננסי מבחינה מתודולוגית. יחד עם זאת, לארגונים ללא מטרות רווח יש פרטים משלהם הדורשים מודלים ניהוליים מתאימים והיגיון הולם לקבלת החלטות פיננסיות. במדע ובפרקטיקה הכלכלית של רוסיה, אין רעיונות ברורים לגבי הניתוח הפיננסי של פעילותם של ארגונים ללא מטרות רווח, היווצרות הכספים שלהם, דיווח, אשר ישקפו בצורה נאותה את הפרטים הספציפיים של הפעילות של ארגונים ללא מטרות רווח וב- במקביל לשמור על התוכניות הרגילות שנקבעו בשפה העסקית המשותפת.

הפרטים של הדוחות הכספיים של ארגונים ללא כוונת רווח באים לידי ביטוי בדברים הבאים:

1. לעמותות אסור להגיש במסגרת הדוחות הכספיים שלהן את דוח שינויים בהון (טופס מס' 3), דוח תזרימי מזומנים (טופס מס' 4), נספח למאזן (טופס מס' 5) בהיעדר נתונים רלוונטיים.

3. ארגונים ציבוריים (אגודות) שאינם מבצעים פעילות יזמיתובאין מכירות של טובין (עבודות, שירותים) למעט הרכוש שנפטר, הדוחות הכספיים אינם כוללים את הצהרת שינויים בהון (טופס מס' 3), הצהרת תזרימי מזומנים (טופס מס' 4), נספח ל- מאזן (טופס מס' 5) והערת הסבר למאזן.

4. מלכ"רים, במילוי טופס המאזן (טופס מס' 1), בסעיף "הון ועתודות", במקום קבוצות הסעיפים "הון מורשה", "הון עתודה" ו"עודפים ( הפסד לא מכוסה)", כוללים את קבוצת המאמרים "מימון יעד".

9. הרעיון והסיווג של עלויות הארגון

תיחום ברור של עלויות בהתאם למטרה הכלכלית שלהם הוא רגע מכונן בפעילות המעשית של המיזם. בכל רמות הניהול מתבצע קיבוץ עלויות, מתגבשת עלות הייצור, נקבעים מקורות מימון.

עלויות ארגוניות מחולקות באופן כללי לשלושה סוגים:

עלות הייצור והמכירה של מוצרים, ויוצרות את העלות שלה. מדובר בעלויות שוטפות המכוסות מהתמורה ממכירת מוצרים בתהליך מחזור הון חוזר;

עלות הרחבת ועדכון הייצור. ככלל, מדובר בהשקעות הון חד פעמיות גדולות עבור מוצרים חדשים או מודרניים. הם מרחיבים את גורמי הייצור המיושמים, מגדילים את ההון המורשה. העלויות מורכבות מהשקעות הוניות ברכוש קבוע, עלייה ביחס ההון החוזר, עלויות היווצרות תוספת כוח עבודהלייצור חדש. לעלויות אלו מקורות מימון מיוחדים: קרן שוקעת, רווח, הנפקת ניירות ערך, אשראי וכו';

עלויות עבור צרכים חברתיים-תרבותיים, דיור וצרכים דומים אחרים של המיזם. הם אינם קשורים ישירות לייצור וממומנים מקרנות מיוחדות, הנוצרות בעיקר מרווחים מחולקים.

עלויות הייצור והמכירה של מוצרים (עבודות, שירותים) מסווגות לפי מספר קריטריונים:

על פי תפקידם בתהליך הייצור, הם מחולקים לראשי ותקורה;

לפי שיטת ההכללה בעלות הייצור, העלויות מחולקות לישירות ולעקיף;

לפי תלות העלויות בשינויים בהיקף התפוקה, הן מחולקות לקבועות ומשתנות;

לפי שיטות החשבונאות וקיבוץ העלויות, הם מחולקים לפשוטים ומורכבים, כלומר נאספים בקבוצות לפי תפקיד פונקציונליבתהליך הייצור או במקום העלות;

על פי תנאי השימוש בייצור, עלויות שוטפות ועלויות חד פעמיות שונות.

10. המשמעות הכלכלית של העלות, משימות ניתוח עלות הייצור

עלות הייצור(עבודות, שירותים) הוא הערכת שווי של משאבי טבע, חומרי גלם, חומרים, דלק, אנרגיה, רכוש קבוע, משאבי עבודה, כמו גם עלויות אחרות לייצור ולמכירתו, המשמשים בתהליך הייצור של מוצרים (עבודות, שירותים) . מחיר העלות משקף את כמות העלויות השוטפות שהן בעלות אופי ייצור ולא הוני, המבטיחות תהליך של שכפול פשוט בארגון. מחיר העלות הוא צורה כלכלית של פיצוי עבור גורמי ייצור נצרכים ו המדד החשוב ביותריעילות כלכלית של פעילות יזמית. זה משקף את כל ההיבטים של הפעילות הכלכלית של המיזם, צובר את התוצאות של השימוש בכל משאבי הייצור. רמת העלות תלויה בביצועים הפיננסיים של הארגון, בקצב התרחבות הייצור, בהיקף המכירות.

משימות של ניתוח עלויות המוצר:

הערכת תקפות ועוצמת האומדן לעלות הייצור, הייצור וההפצה על סמך ניתוח התנהגות העלויות;

זיהוי הדינמיקה ומידת היישום של הערכות עלות בעלות;

קביעת הגורמים שהשפיעו על הדינמיקה של מדדי עלויות, הגודל והסיבות לסטייה של עלויות בפועל מהאומדנים;

ניתוח העלות של סוגים בודדים של מוצרים.

ניתוח עלות הייצור מכוון לאיתור הזדמנויות לשיפור יעילות השימוש בחומר, כוח עבודה ומשאבים כספיים בתהליך הייצור, האספקה ​​והשיווק של מוצרים. מחקר עלות הייצור מאפשר לנו לתת הערכה מדויקת יותר של רמת מדדי הרווח והרווחיות שהושגו בארגון.

מקורות המידע העיקריים לניתוח עלויות הם צורת הדוח השנתי מס' 2 "דוח רווח והפסד", טופס מס' 5 "נספח למאזן", חישובי סוגים מסוימים של מוצרים, אומדני עלויות ויישומם בפועל. בהקשר של סעיפים בודדים של הוצאות ניהול ומסחר, הוצאות ייצוג ומסמכים אחרים.

המתודולוגיה לניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליות היא קבוצה של נהלים אנליטיים המשמשים לקביעת מצבו הפיננסי והכלכלי של מיזם.

אנליסטים מובילים טכניקות שונותקביעת מצבו הפיננסי-כלכלי של המיזם. ראה למשל Finance: Textbook / עריכה: Kovaleva A.M. - M.: Finance and Statistics, 1997. Balabanov I.T. "יסודות הניהול הפיננסי". - מ.: פיננסים וסטטיסטיקה, 1995.-עמ' 306, עם זאת, העקרונות הבסיסיים ורצף הצד הפרוצדורלי של הניתוח הם כמעט זהים עם הבדלים קלים.

פירוט הצד הפרוצדורלי של המתודולוגיה לניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליות תלוי ביעדים שנקבעו גורמים שוניםמידע, מתודולוגי, תמיכה כוחנית וטכנית. לפיכך, אין מתודולוגיה מקובלת לניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם, אולם בכל ההיבטים המשמעותיים ההיבטים הפרוצדורליים דומים.

תמיכת מידע חשובה לניתוח. זאת בשל העובדה כי בהתאם לחוק הפדרציה הרוסית "על אינפורמטיזציה והגנה על מידע", מיזם אינו רשאי לספק מידע המכיל סוד מסחרי. אבל בדרך כלל לקבלת החלטות רבות על ידי שותפים פוטנציאליים של החברה, זה מספיק כדי לבצע ניתוח מפורש של פעילויות פיננסיות וכלכליות. אפילו כדי לבצע ניתוח מפורט של פעילויות פיננסיות וכלכליות, לרוב אין צורך במידע המהווה סוד מסחרי. כדי לבצע ניתוח מפורט כללי של הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם, נדרש מידע על פי הצורות הקבועות של דוחות כספיים, כלומר:

טופס מס' 1 מאזן

טופס מס' 2 דוח רווח והפסד

טופס מס' 3 הצהרת תנועות הון

טופס מס' 4 דוח תזרימי מזומנים

טופס מס' 5 נספח למאזן

מידע זה, בהתאם לצו של ממשלת הפדרציה הרוסית מיום 5 בדצמבר 1991 מס. 35 "ברשימת המידע שאינו יכול להיות סוד מסחרי" אינו יכול להיות סוד מסחרי.

ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם מתבצע בשלושה שלבים.

בשלב הראשון מתקבלת החלטה על נאותות ניתוח הדוחות הכספיים ונבדקת מוכנותו לקריאה. בעיית התאמת הניתוח מאפשרת לפתור את ההיכרות עם דוח הביקורת. ישנם שני סוגים עיקריים של דוחות ביקורת: תֶקֶןו לא סטנדרטי. דו"ח ביקורת סטנדרטי הוא מסמך סיכום מאוחד המכיל הערכה חיובית של משרד הביקורת לגבי מהימנות המידע המוצג בדוח והתאמתו למסמכי הרגולציה העדכניים. במקרה זה, הניתוח יעיל ואפשרי, שכן הדיווח בכל ההיבטים המשמעותיים משקף באופן אובייקטיבי את הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם.

דו"ח ביקורת לא תקני נערך במקרים בהם משרד הביקורת אינו יכול לערוך דו"ח ביקורת תקני ממספר סיבות, דהיינו: כמה טעויות בדוחות הכספיים של החברה, אי ודאויות שונות בעלות אופי פיננסי וארגוני וכו'. במקרה זה, הערך של המסקנות האנליטיות שנקבעו על בסיס הצהרות אלו מצטמצם.

בדיקת מוכנות הדוחות לקריאה הינה בעלת אופי טכני ומשויכת לבדיקה ויזואלית של זמינות טפסי הדיווח, הפרטים והחתימות הדרושים עליהם, וכן לבדיקה החשבונאית הפשוטה ביותר של סכומי ביניים ומטבע מאזן.

מטרת השלב השני היא היכרות עם הערת ההסבר למאזן, הדבר הכרחי על מנת להעריך את התנאים לתפקוד המיזם בתקופת דיווח זו ולקחת בחשבון את ניתוח הגורמים שהשפעתם הביאה. לשינויים ברכוש ובמצב הכספי של הארגון ואשר באים לידי ביטוי בהערת ההסבר.

השלב השלישי הוא המרכזי בניתוח הפעילות הכלכלית. מטרת שלב זה היא להעריך את תוצאות הפעילות הכלכלית ואת מצבו הפיננסי של ישות כלכלית. יש לציין כי מידת הפירוט של ניתוח הפעילויות הפיננסיות והכלכליות עשויה להשתנות בהתאם למטרות.

בתחילת הניתוח, רצוי לאפיין את הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם, לציין השתייכות לתעשייה ומאפיינים מבחנים נוספים.

לאחר מכן, נעשה ניתוח של מצב "פריטי דיווח חולים", כלומר פריטי אובדן (טופס מס' 1 - שורות 310, 320, 390, טופס מס' 2 שורות - 110, 140, 170), לטווח ארוך וקצר. - הלוואות בנקאיות והלוואות בתקופות (טופס מס' 5 שורות 111, 121, 131, 141, 151) חובות ותשלומים בפיגור (טופס מס' 5 שורות 211, 221, 231, 241) וכן חשבונות באיחור (טופס מס' 5 קו 265).

אם יש סכומים תחת סעיפים אלה, יש צורך ללמוד את הסיבות להתרחשותם. לפעמים מידע במקרה זה יכול להינתן רק על ידי ניתוח נוסף ומסקנות סופיות ניתן להסיק מאוחר יותר.

ניתוח המצב הפיננסי והכלכלי של המיזם מורכב באופן כללי מהמרכיבים העיקריים הבאים:

ניתוח מצב הנכס

ניתוח נזילות

ניתוח יציבות פיננסית

ניתוח פעילות עסקית

ניתוח רווחיות

מרכיבים אלו קשורים זה בזה והפרדתם נחוצה רק להפרדה ברורה יותר והבנה של המסקנות על ההליכים האנליטיים לניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של הארגון.

ניתוח מצב הנכס מורכב מהמרכיבים הבאים:

ניתוח הנכסים וההתחייבויות של המאזן

ניתוח אינדיקטורים למצב הנכס

בעת ניתוח הנכסים וההתחייבויות של המאזן, עוקבים אחר הדינמיקה של מצבם בתקופה המנותחת. יש לזכור כי בתנאי אינפלציה, ערך הניתוח במונחים של אינדיקטורים אבסולוטיים מופחת משמעותית, ועל מנת לנטרל גורם זה יש לבצע ניתוח גם במונחים של אינדיקטורים יחסיים של מבנה המאזן.

כאשר מעריכים את הדינמיקה של הרכוש, מצבו של כל הרכוש נתון כחלק מנכסים מושבעים (סעיף מאזן I) ונכסים ניידים (מאזן ב' - מניות, חשבונות חייבים, אחרים נכסים שוטפים) בתחילת ובסוף התקופה המנותחת, כמו גם מבנה הצמיחה שלהם (ירידה).

ניתוח האינדיקטורים למצב הנכס מורכב מחישוב וניתוח של המדדים העיקריים הבאים:

כמות הנכסים הכלכליים העומדים לרשות המפעל

אינדיקטור זה נותן הערכת שווי כללית של נכסים הרשומים במאזן הארגון. כאן יש לקחת בחשבון מתי שוערו נכסי החברה וכיצד ריאלי סעיפי המאזן משקפים את השווי האמיתי של הנכסים.

חלק מהחלק הפעיל של הרכוש הקבוע

תַחַת חלק פעיליש להבין רכוש קבוע כמכונות, מכונות, ציוד, כלי רכבוכולי. הצמיחה של אינדיקטור זה נחשבת למגמה חיובית.

גורם בלאי

הוא מאפיין את מידת הפחת של הרכוש הקבוע כאחוז מהעלות המקורית. ערכו הגבוה הוא גורם לא חיובי. במדינות עם מפותחות כלכלת שוקהערך התקין של אינדיקטור זה הוא עד 40%. ההשלמה של אינדיקטור זה ל-1 היא גורם התאמה.

גורם עדכון, -מראה איזה חלק מהרכוש הקבוע הזמין בסוף התקופה הם רכוש קבוע חדש.

שיעור פרישה, -מראה איזה חלק מהרכוש הקבוע נמשך מהמחזור הכלכלי לתקופת הדוח עקב בלאי.

ניתוח נזילות החברה מבוסס על חישוב המדדים הבאים:

יכולת תמרון של הון מתפקד.מאפיין את החלק הזה בהון החוזר של עצמו, שנמצא בצורה כַּספִּיכספים, כלומר. קרנות עם נזילות מוחלטת. עבור מפעל המתפקד כרגיל, אינדיקטור זה הוא בדרך כלל שינויים בנע בין אפס לאחד. Ceteris paribus, צמיחת האינדיקטור בדינמיקה נחשבת למגמה חיובית. ערך אינדיקטיבי מקובל של המחוון נקבע על ידי המיזם באופן עצמאי ותלוי, למשל, במידת הצורך היומיומי של המיזם למשאבי מזומנים חופשיים.

יחס נזילות נוכחי. נותן הערכה כללית של נזילות הנכסים, מראה כמה רובל מהנכסים השוטפים של החברה מהווה רובל אחד של התחייבויות שוטפות. ההיגיון בחישוב מדד זה הוא שהחברה מחזירה התחייבויות לטווח קצר בעיקר על חשבון הנכסים השוטפים; לפיכך, אם הנכסים השוטפים עולים על ההתחייבויות השוטפות, המיזם יכול להיחשב כמתפקד בהצלחה (לפחות תיאורטית). כמות העודף ונקבעת לפי יחס הנזילות הנוכחי. ערכו של המדד עשוי להשתנות לפי ענף וסוג פעילות, והצמיחה הסבירה שלו בדינמיקה נתפסת בדרך כלל כמגמה חיובית. בפרקטיקה החשבונאית והאנליטית המערבית ניתן הערך הקריטי הנמוך של המדד - 2; עם זאת, זהו ערך אינדיקטיבי בלבד, המציין את סדר המדד, אך לא ערכו הנורמטיבי המדויק.

יחס נזילות מהיר. לפי מטרה סמנטית, האינדיקטור דומה ליחס הנזילות הנוכחי; עם זאת, הוא מחושב עבור טווח מצומצם יותר של נכסים שוטפים, כאשר החלק הפחות נזיל מהם - מלאי - אינו נכלל בחישוב. ההיגיון מאחורי החרגה זו הוא לא רק שהמלאי פחות נזיל באופן משמעותי, אלא, חשוב מכך, שהמזומן שניתן לגייס אם מלאי ייאלץ להימכר עשוי להיות נמוך משמעותית מעלות רכישתם. בפרט, בכלכלת שוק, מצב אופייני הוא כאשר במהלך פירוק מיזם הם מקבלים 40% או פחות מהערך בספרים של המלאי. בספרות מערבית ניתן ערך נמוך יותר בקירוב של המדד - 1, אולם אומדן זה מותנה גם הוא. בנוסף, כאשר מנתחים את הדינמיקה של מקדם זה, יש לשים לב לגורמים שגרמו לשינוי שלו.

מְקַדֵם נזילות מוחלטת(כּוֹשֵׁר פֵּרָעוֹן). זהו הקריטריון המחמיר ביותר לנזילות של מיזם; מראה איזה חלק מהחובות לטווח קצר ניתן להחזיר מיד במידת הצורך. הגבול התחתון המומלץ של המדד שניתן בספרות המערבית הוא 0.2. בפועל, הערכים הממוצעים בפועל של יחסי הנזילות הנחשבים, ככלל, נמוכים משמעותית מהערכים המוזכרים במערב. מקורות ספרותיים. מכיוון שפיתוח תקנים תעשייתיים למקדמים אלה הוא עניין של עתיד, בפועל רצוי לנתח את הדינמיקה של אינדיקטורים אלה, ולהשלים אותה. ניתוח השוואתינתונים זמינים על ארגונים בעלי אוריינטציה דומה של פעילותם הכלכלית.

חלקו של ההון החוזר העצמי בכיסוי הרזרבות. מאפיין את החלק הזה של עלות המלאי, שמכוסה על ידי הון חוזר משלו. באופן מסורתי יש חשיבות רבהבניתוח המצב הפיננסי של מפעלי סחר; הגבול התחתון המומלץ של המחוון במקרה זה הוא 50%.

יחס כיסוי מלאי.מחושב על ידי מתאם בין הערך של מקורות הכיסוי ה"רגילים" של הרזרבות לבין כמות הרזרבות. אם הערך של אינדיקטור זה נמוך מאחד, אזי המצב הפיננסי הנוכחי של הארגון נחשב כלא יציב.

אחד המאפיינים החשובים ביותר של מצבו הפיננסי של מיזם הוא יציבות פעילותו לאור ראייה ארוכת טווח. זה קשור למבנה הפיננסי הכולל של המיזם, למידת התלות שלו בנושים ומשקיעים.

היציבות הפיננסית בטווח הארוך מאופיינת, אם כן, ביחס בין הכספים הפרטיים והלווים. עם זאת, אינדיקטור זה נותן רק הערכה כללית של היציבות הפיננסית. לכן, בעולם ובפרקטיקה החשבונאית והאנליטית, פותחה מערכת של אינדיקטורים.

יחס ריכוז הון. מאפיין את חלקם של בעלי המיזם בסכום הכולל של הכספים שהוקדמו בפעילותו. ככל שערכו של יחס זה גבוה יותר, כך המיזם יציב יותר מבחינה פיננסית, יציב ובלתי תלוי בהלוואות חיצוניות. תוספת לאינדיקטור זה היא יחס הריכוז של הון נמשך (לווה) - הסכום שלהם שווה ל-1 (או 100%).

יחס תלות פיננסי. זה הפוך ליחס ריכוז ההון. הצמיחה של אינדיקטור זה בדינמיקה פירושה עלייה בחלקם של הכספים הלווים במימון המיזם. אם שוויו יורד לאחד (או 100%), משמעות הדבר היא שהבעלים מממנים במלואם את העסק שלהם.

יחס תמרון הון עצמי. מראה איזה חלק מההון העצמי משמש למימון פעילויות שוטפות, כלומר מושקעות הוֹן חוֹזֵר, ואיזה חלק באותיות גדולות. הערך של אינדיקטור זה יכול להשתנות באופן משמעותי בהתאם למבנה ההון ולמגזר התעשייה של הארגון.

יחס מבנה השקעה לטווח ארוך. ההיגיון לחישוב אינדיקטור זה מבוסס על ההנחה שהלוואות והלוואות ארוכות טווח משמשות למימון רכוש קבוע והשקעות הון אחרות. המקדם מראה איזה חלק מהרכוש הקבוע ושאר הנכסים הלא שוטפים ממומן על ידי משקיעים חיצוניים, כלומר (במובן מסוים) שייך להם, ולא לבעלי המיזם.

היחס בין הכספים הפרטיים והלווים.כמו חלק מהאינדיקטורים לעיל, יחס זה נותן את ההערכה הכללית ביותר של היציבות הפיננסית של המיזם. יש לו פרשנות פשוטה למדי: הערך שלו 0.25 אומר שעל כל רובל של כספים עצמיים שמושקעים בנכסי המיזם, יש 25 קופיקות. לווה כסף. צמיחת המדד בדינמיקה מצביעה על עלייה בתלות המיזם במשקיעים ובנושים חיצוניים, כלומר ירידה קלה ביציבות הפיננסית, ולהיפך.

האינדיקטורים של קבוצת הפעילות העסקית מאפיינים את התוצאות והיעילות של פעילות הייצור העיקרית השוטפת.

האינדיקטורים ההכללים להערכת יעילות השימוש במשאבי הארגון והדינמיות של פיתוחו כוללים את האינדיקטור של יעילות משאבים ומקדם הקיימות של הצמיחה הכלכלית.

פריון משאבים (יחס מחזור של הון מתקדם).מאפיין את הווליום מוצרים שנמכרוהמיוחס לרובל הכספים שהושקעו בפעילות המיזם. צמיחת המדד בדינמיקה נחשבת למגמה חיובית.

מקדם קיימות של צמיחה כלכלית.מראה איזה קצב ממוצע יכול המיזם לפתח בעתיד, מבלי לשנות את היחס שנקבע כבר בין מקורות מימון שונים, פריון הון, רווחיות ייצור וכו'.

בעת ניתוח רווחיות, נעשה שימוש במדדים העיקריים הבאים, המשמשים במדינות בעלות כלכלת שוק כדי לאפיין את הרווחיות של השקעות בפעילויות מסוג מסוים: תשואה על הון מתקדםו תשואה להון. הפרשנות הכלכלית של אינדיקטורים אלה ברורה - כמה רובל של רווח נופל על רובל אחד של הון מתקדם (עצמי). בעת החישוב, אתה יכול להשתמש ברווח הכולל של תקופת הדיווח או ברווח הנקי.

תוכן הניתוח של הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם הוא מחקר מעמיק ומקיף של מידע כלכלי על תפקוד הישות העסקית המנותחת על מנת לקבל החלטות ניהוליות מיטביות כדי להבטיח את יישום תוכניות הייצור של המיזם, להעריך את רמת היישום שלהם, לזהות חולשות ורזרבות פנים-כלכליות.

הניתוח צריך להיות מחקר מקיף של השפעתם של גורמי שוק וייצור חיצוניים ופנימיים על כמות ואיכות המוצרים המיוצרים על ידי המיזם, הביצועים הכספיים של המיזם, ולהצביע על סיכויים אפשריים לפיתוח פעילויות ייצור נוספות של המיזם בתחום הניהול הנבחר.

הכיוון העיקרי של הניתוח: ממכלול מורכב - למרכיבים המרכיבים אותו, מהתוצאה - למסקנות כיצד הושגה תוצאה כזו ולמה היא תוביל בעתיד. ערכת הניתוח צריכה להיות בנויה על העיקרון של "מהכלל לפרט". ראשית, ניתן תיאור של מאפייני המפתח הכלליים ביותר של האובייקט או התופעה המנותחים, ורק לאחר מכן המשך לניתוח של פרטים בודדים.

הצלחת הניתוח נקבעת על ידי גורמים שונים. ראשית, לפני שמתחילים לבצע פעולות אנליטיות, יש צורך לערוך תוכנית ניתוח ברורה למדי, הכוללת פיתוח מודלים של טבלאות אנליטיות, אלגוריתמים לחישוב האינדיקטורים העיקריים ומקורות המידע והתמיכה הרגולטורית הנדרשת לחישובם. הערכה השוואתית.

שנית, כאשר מבצעים נהלים אנליטיים, הביצועים של מיזם תמיד מושווים למשהו. ניתן לערוך השוואה לתקופה הקודמת, עם התוכנית ועם ממוצעים בענף. יש לנתח בקפידה כל חריגה מהערכים הנורמטיביים או המתוכננים של אינדיקטורים, גם אם הם חיוביים. משמעותו של ניתוח כזה היא, מחד, לזהות את הגורמים העיקריים שגרמו לחריגות שנרשמו מהאמות מידה הנתונות, ומאידך, לבדוק שוב את תקפותה של מערכת התכנון שאומצה, ובמידת הצורך. , בצע בו שינויים.

שלישית, השלמות והשלמות של כל ניתוח שיש לו מיקוד כלכלי נקבעת במידה רבה על פי תקפות מערכת הקריטריונים המשמשים. ככלל, מערך זה כולל הערכות איכותיות וכמותיות, והבסיס שלו הוא בדרך כלל אינדיקטורים מחושבים בעלי פרשנות ברורה ובמידת האפשר כמה קווים מנחים (מגבלות, סטנדרטים, מגמות). בבחירת אינדיקטורים, יש צורך לגבש את ההיגיון של השיוך שלהם לקבוצה נתונה על מנת להפוך את תפקידו של כל אחד מהם לגלוי, ולא ליצור רושם שהיבט כלשהו נשאר חשוף או להיפך, אינו מתאים. לתוך התוכנית הנבדקת. במילים אחרות, למערכת האינדיקטורים, שבמקרה זה בהחלט ניתן לפרש כמערכת, חייבת להיות גרעין פנימי כלשהו, ​​בסיס כלשהו שמסביר את ההיגיון של בנייתה.

רביעית, בעת ביצוע ניתוח, אין לרדוף שלא לצורך אחר דיוק ההערכות; ככלל, הערך הגדול ביותר הוא זיהוי מגמות ודפוסים.

המטרה העיקרית של הניתוח היא להגביר את יעילות התפקוד של גופים כלכליים ולחפש רזרבות לגידול כזה. כדי להשיג מטרה זו, מתבצעות הפעולות הבאות: הערכת תוצאות העבודה בתקופות הקודמות; פיתוח נהלי בקרה תפעולית לפעילויות הייצור; פיתוח אמצעים למניעת תופעות שליליות בפעילות המיזם ובתוצאות הכספיות שלו; חשיפת רזרבות לשיפור הביצועים; פיתוח תוכניות וסטנדרטים תקינים.

בתהליך של השגת המטרה העיקרית של הניתוח, נפתרות המשימות הבאות:

קביעת מדדים בסיסיים לפיתוח תוכניות ותכניות ייצור לתקופה הקרובה;

הגברת התוקף המדעי והכלכלי של תוכניות ותקנים;

לימוד אובייקטיבי ומקיף של יישום תוכניות שנקבעו ועמידה בתקנים לכמות, מבנה ואיכות של מוצרים, עבודות ושירותים;

קביעת היעילות הכלכלית של השימוש בחומר, עבודה ו משאבים פיננסיים;

חיזוי תוצאות עסקיות;

הכנת חומרים אנליטיים לבחירת החלטות ניהול אופטימליות הקשורות להתאמת הפעילות השוטפת ופיתוח תוכניות אסטרטגיות.

בתנאים ספציפיים ניתן לקבוע יעדים מקומיים נוספים שיקבעו את תוכנם של נהלי ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית. לפיכך, התוכן הכללי של נהלים אנליטיים יכול להיקבע הן לפי הפרטים של הארגון והן לפי סוג הניתוח שנבחר.

הצהרה והבהרה של משימות ספציפיות של ניתוח;

ביסוס קשרים סיבתיים;

הגדרת מדדים ושיטות להערכתם;

זיהוי והערכה של גורמים המשפיעים על התוצאות, בחירת הגורמים המשמעותיים ביותר;

פיתוח דרכים לביטול השפעתם של גורמים שליליים ולגירוי חיוביים.

יש לבצע ניתוח של פעילויות פיננסיות וכלכליות, בהנחיית עקרונות מסוימים (טבלה 6).

טבלה 6

עקרונות בסיסיים לניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם

מַמָשׁוּת	הניתוח מבוסס על נתונים ספציפיים, תוצאותיו מקבלים ביטוי כמותי ספציפי
מוּרכָּבוּת	מחקר מקיף של תופעה או תהליך כלכלי במטרה להעריך אותה אובייקטיבית
עֲקֵבִיוּת	חקר תופעות כלכליות ביחס זו לזו, ולא בנפרד
סְדִירוּת	ניתוח צריך להתבצע באופן רציף במרווחי זמן קבועים מראש ולא על בסיס כל מקרה לגופו.
אוֹבּיֶקטִיבִיוּת	מחקר ביקורתי וחסר פניות של תופעות כלכליות, פיתוח מסקנות נכונות
יְעִילוּת	התאמת תוצאות הניתוח לשימוש מעשי, לשיפור ביצועי פעילויות הייצור
כַּלְכָּלָה	העלויות הכרוכות בניתוח אמורות להיות נמוכות משמעותית מההשפעה הכלכלית שתתקבל כתוצאה מביצועו.
יכולת השוואה	הנתונים והתוצאות של הניתוח צריכים להיות ניתנים להשוואה בקלות זה עם זה, ועם נהלים אנליטיים קבועים, יש להקפיד על המשכיות התוצאות.
מַדָעִי	ניתוח צריך להיות מונחה על ידי שיטות ונהלים מבוססי ראיות

הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם יכולה להיות מיוצגת כתהליך מתמשך של משיכת משאבים מסוגים שונים, שילובם בתהליך הייצור כדי להשיג תוצאה פיננסית כלשהי. בהתבסס על זה, אנו יכולים להבחין בשלושה תחומי יישום מוגדלים של הניתוח: משאבים, תהליך ייצור, תוצאות כספיות. כל אחד מהאובייקטים הללו יכול להיות, ראשית, מפורט ושנית, נתון סוגים שוניםעיבוד אנליטי.

שיטת הניתוח של פעילות פיננסית וכלכלית כדרך להכיר ישות כלכלית מורכבת מסדרה של פעולות עוקבות (שלבים, שלבים):

התבוננות בנושא, מדידה וחישוב של אינדיקטורים מוחלטים ויחסיים, הבאתם לצורה דומה וכו';

שיטתיות והשוואה, קיבוץ ופירוט של גורמים, לימוד השפעתם על ביצועי הנושא;

הכללה - בניית טבלאות סופיות ותחזית, הכנת מסקנות והמלצות לקבלת החלטות ניהוליות.

שיטת ניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליותהיא מערכת של קטגוריות אפיסטמולוגיות, כלים מדעיים ועקרונות רגולטוריים לחקר תהליכי התפקוד של ישויות כלכליות.

קיימים סיווגים שוניםשיטות וטכניקות לניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של ישות כלכלית. כל הסיווגים מבוססים על תכונות שונות. אחד האינפורמטיביים ביותר הוא חלוקת הטכניקות והשיטות לפי מידת יכולת הפורמליזציה שלהן, כלומר. לפי האם ובאיזו מידה ניתן לתאר שיטה זו בעזרת כמה הליכים פורמליים (בעיקר מתמטיים). בעקבות ההיגיון הזה, הכל שיטות אנליטיותניתן לחלק לא פורמלי ולפורמלי. הסיווג של שיטות וטכניקות ניתוח מוצג באיור. 13.

אורז. 13. סיווג שיטות וטכניקות המשמשות בניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של המיזם

שיטות לא פורמליות(כנראה, נכון יותר לקרוא להם קשים לפורמליזציה) מבוססים על תיאור נהלים ברמה הלוגית, ללא עזרת תלות אנליטית קפדנית. הניסיון והאינטואיציה של האנליטיקאי משחקים תפקיד גדול ביישום של שיטות אלו. שיטות פורמליות(לפעמים הם נקראים גם מתמטיים) מבוססים על תלות וחוקים קפדניים מוגדרים מראש. לא כולם שווים מבחינת מורכבות המנגנון המתמטי בו נעשה שימוש, אפשרות היישום בפועל ומידת השכיחות בעבודת השירותים האנליטיים בארגונים ובחברות ייעוץ מיוחדות.

פיתוח מערכת מדדים.ניתוח של הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם הוא לעתים קרובות מאוד בצורתו ניתוח של אינדיקטורים, כלומר. מאפייני הפעילות הכלכלית של היחידה הכלכלית. המונח "כרטיס ניקוד" נמצא בשימוש נרחב במחקר כלכלי. האנליטיקאי, בהתאם לקריטריונים מסוימים, בוחר מדדים, יוצר מהם מערכת ומנתח אותה. מורכבות הניתוח מחייבת שימוש במערכות שלמות, ולא באינדיקטורים בודדים.

בהשוואה לאינדיקטורים בודדים או קבוצה כלשהי מהם, המערכת היא מבנה חדש מבחינה איכותית והיא תמיד משמעותית יותר מסך חלקיה הבודדים, שכן בנוסף למידע על החלקים, היא נושאת מידע מסוים על החדש המופיע כ תוצאה של האינטראקציה ביניהם, כלומר. מידע על התפתחות המערכת כולה.

בניית מערכת מדדים מפורטת המאפיינת כל תהליך או תופעה מבוססת על הבנה ברורה של שתי נקודות: מהי המערכת ובאילו דרישות בסיסיות עליה לעמוד. תַחַת כרטיס ניקוד,המאפיין ישות או תופעה כלכלית מסוימת, מובן כמערכת של ערכים הקשורים זה בזה, המשקפים באופן מקיף את מצבה והתפתחותה של ישות או תופעה זו.

שיטת השוואה.השוואה היא פעולה שבאמצעותה מתבססים הדמיון והשוני בין תופעות המציאות האובייקטיבית. שיטה זו פותרת את המשימות העיקריות הבאות:

זיהוי קשרים סיבתיים בין תופעות;

ביצוע ראיות או הפרכות;

סיווג וסיסטמטיזציה של תופעות.

ההשוואה יכולה להיות איכותית ("היה יותר חם אתמול") או כמותית ("20 זה תמיד יותר מ-10").

הליך ההשוואה בניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של מיזם כולל מספר שלבים: בחירת האובייקטים להשוואה; בחירת סוג ההשוואה (דינמית, מרחבית, ביחס לערכים מתוכננים); בחירת סולמות ההשוואה ומידת המשמעות של ההבדלים; בחירת מספר התכונות שלפיהן יש לבצע את ההשוואה; בחירת סוג התכונות, וכן הגדרת קריטריונים לחומריותם וחוסר המשמעות; בחירת בסיס ההשוואה.

שיטה לבניית טבלאות אנליטיות.בניית טבלאות אנליטיות היא אחת השיטות החשובות ביותר לניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליות. טבלה אנליטית היא צורה של הצגה רציונלית, ויזואלית ושיטתית ביותר של הנתונים הראשוניים, האלגוריתמים הפשוטים ביותר לעיבודם והתוצאות שהתקבלו. זהו שילוב של שורות אופקיות וגרפים אנכיים (עמודות, עמודות). שלד טבלה שיש לו חלק טקסט אך ללא נתונים מספריים נקרא פריסת טבלה.

טבלאות אנליטיות משמשות בכל שלבי הניתוח של פעילויות פיננסיות וכלכליות.

לפיכך, הטבלאות המשמשות בניתוח הפעילויות הפיננסיות והכלכליות של הארגון משמשות לשיטתיות של הנתונים הראשוניים, ביצוע חישובים אנליטיים ופורמליזציה של תוצאות הניתוח.

קבלת פרטים.פירוט היא אחת משיטות הניתוח הנפוצות ביותר בתחומי מדע רבים, לרבות ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של גופים כלכליים. בשילוב עם טכניקות אחרות, הפירוט מאפשר להעריך באופן מקיף את התופעות הנחקרות ולחשוף את הגורמים למצב. בהתאם למורכבות התופעה, המדדים המתארים אותה מחולקים לפי זמן, לפי מקום הפעילות העסקית, לפי מוקדי אחריות או חלקי מרכיבים(מונחים או גורמים).

ניתוח אינדיקטורים, המפורטים לפי תקופות כרונולוגיות, חושף את הדינמיקה והקצב של זרימת התופעות הכלכליות. פירוט לפי זמן מאפשר לך להגדיר את התקופות (חודשים, ימים) שבהם נופלות התוצאות הטובות ביותר או הגרועות ביותר.

פירוק הנתונים לפי מקום העסקאות מאפשר לך לזהות את החטיבות הכי פחות ופחות יעילות של הארגון, כמו גם אזורים שהם הטובים ביותר או להיפך, לא מוצלחים למכירת מוצרים.

שיטת הערכות מומחים. שיטת דלפי – הכללה של הערכות מומחים בנוגע לסיכויים לפיתוח של ישות כלכלית מסוימת. הייחודיות של השיטה היא סקר אנונימי עקבי ואינדיבידואלי של מומחים. טכניקה כזו שוללת את המגע הישיר של מומחים בינם לבין עצמם, וכתוצאה מכך, את ההשפעה הקבוצתית המתעוררת במהלך עבודה משותפת ומורכבת מהסתגלות לדעת הרוב.

ניתוח בשיטת דלפי מתבצע במספר שלבים, התוצאות מעובדות בשיטות סטטיסטיות. הדעות הרווחות של המומחים נחשפות, נקודות המבט שלהם מתלכדות. כל המומחים מתוודעים לטיעונים של אלה ששיפוטיהם יוצאים מאוד מהמיינסטרים. לאחר מכן, כל המומחים יכולים לשנות את דעתם, וההליך חוזר על עצמו.

ניתוח מורפולוגי הוא שיטה מומחה לסקירה שיטתית של כל האפשרויות האפשריות לפיתוח אלמנטים בודדים של המערכת הנחקרת, בהתבסס על סיווגים מלאים וקפדניים של אובייקטים ותופעות, תכונותיהם ופרמטרים שלהם. משמש בחיזוי תהליכים מורכביםכאשר תסריטים נכתבים על ידי קבוצות שונות של מומחים ומשווים זה לזה כדי לקבל תמונה מקיפה של ההתפתחות העתידית.

שיטת ניתוח מצב וחיזוי. שיטה זו מבוססת על מודלים שנועדו לחקור קשרים פונקציונליים או שנקבעו בצורה נוקשה, כאשר כל ערך של תכונת גורם מתאים לערך לא אקראי מוגדר היטב של התכונה המתקבלת. כדוגמה, ניתן לציין את התלות המיושמות במסגרת מודל ניתוח הגורמים הידוע של חברת דופונט. באמצעות מודל זה ותחליף לתוכו ערכי תחזית של גורמים שונים, למשל, תמורת מכירה, מחזור נכסים, מידת התלות הפיננסית וכו', ניתן לחשב את ערך התחזית של אחד ממדדי הביצוע העיקריים - יחס התשואה להון.

שיטת איזון. שיטה זו משמשת כאשר לומדים את היחס בין שתי קבוצות של אינדיקטורים הקשורים זה בזה, שתוצאותיהם צריכות להיות שוות זו לזו. היא חייבת את שמה למאזן, שהיה אחת הדוגמאות ההיסטוריות הראשונות לקישור מספר גדולאינדיקטורים כלכליים בשני סכומים שווים. השימוש בשיטה נפוץ במיוחד בניתוח מיקום ושימוש נכון בנכסים כלכליים ומקורות היווצרותם. שיטת הקישור האיזון משמשת גם בחקר יחסים תוספים פונקציונליים, בפרט, בניתוח מאזן הסחורות, וכן כדי לוודא את השלמות והנכונות של החישובים שנעשו בניתוח גורמים: שינוי כלליהמדד האפקטיבי צריך להיות שווה לסכום השינויים הנובעים מגורמים בודדים.

ניתוח גורמים מבוסס על מודלים שנקבעו בקפידה. במחקר כלכלי, גורם מובן כתנאים הדרושים לביצוע תהליך כלכלי נתון, כמו גם הסיבה, הכוח המניע של תהליך זה, הקובע את אופיו או את אחד המאפיינים העיקריים. תוצאות הפעילות הכלכלית מושפעות מגורמים רבים הקשורים זה בזה, תלויים ומותנים.

שיטות החלפות שרשרת והבדלים אריתמטיים.שיטת החלפות השרשרת נקראת גם השיטה של ​​בידוד רציף (הדרגתי) של גורמים. שיטה זו נועדה למדוד את ההשפעה של שינוי במאפייני גורם על שינוי במדד האפקטיבי בעת לימוד תלות תפקודית. את תקפות יישום השיטה ביסס ק' מרקס כאשר חקר את השפעתם של שלושה גורמים על המחיר היחסי של כוח העבודה: משך הזמן, כוח הייצור ועוצמת העבודה. הוא הציע לשקול כל גורם ברצף כמשתנה, לתקן את כל האחרים, וכן הלאה בתורו.

שיטה אינטגרלית.יש להכיר ביתרונות השיטה האינטגרלית כפירוק מוחלט של הגורמים והיעדר הצורך לקבוע את סדר הגורמים.

לשיטה יש גם חסרונות משמעותיים. אלה כוללים את המורכבות המשמעותית של חישובים גם בשימוש בנוסחאות לעיל, וכן את קיומה של סתירה מהותית בין הבסיס המתמטי של השיטה לבין אופי התופעות הכלכליות. העובדה היא שרוב התופעות והכמויות במשק הן בעלות אופי דיסקרטי, ולכן אין טעם לשקול מרווחים אינסופיים, כמתחייב מיישום השיטה האינטגרלית.

מבוסס חיזוי תלות פרופורציונלית . הבסיס לשיטה זו הוא התזה כי ניתן לזהות מדד מסוים שהוא החשוב ביותר מבחינת מאפייני פעילות החברה, שבזכות מאפיין זה יוכל לשמש בסיס לקביעת התחזית. ערכים של אינדיקטורים אחרים במובן זה שהם "קשורים" לאינדיקטור הבסיס באמצעות התלות היחסית הפשוטה ביותר. כאינדיקטור בסיס, לרוב נעשה שימוש בתמורה ממכירה או בעלות של מוצרים שנמכרו (מיוצרים). תקפותה של בחירה זו מוסברת די בקלות מנקודת המבט של ההיגיון, ויתרה מכך, מוצאת אישור בחקר הדינמיקה והיחסים של אינדיקטורים אחרים המתארים היבטים מסוימים של פעילות החברה.

השיטה מבוססת על ההנחה כי: א) ערכי רוב סעיפי המאזן והרווח והפסד משתנים ביחס ישר להיקף המכירות; ב) רמות סעיפי המאזן המשתנים באופן יחסי שהתפתחו בחברה והיחסים ביניהם הינם אופטימליים (כלומר, למשל, רמת המלאי בזמן הניתוח והחיזוי היא מיטבית).

שיטת הממוצעים. בכל קבוצה של תופעות או נושאים כלכליים, ישנם הבדלים בין היחידות הבודדות של קבוצה זו. במקביל להבדלים הללו, יש משהו משותף שמאחד את המכלול ומאפשר לייחס את כל הנושאים והתופעות הנחשבות למעמד אחד. לדוגמה, כל העובדים של אותה חנות, המבצעים את אותה העבודה, מבצעים אותה בדרכים שונות, עם פרודוקטיביות שונה. עם זאת, למרות כמה הבדלים בודדים, ניתן לקבוע את התפוקה הממוצעת, או הפריון הממוצע, לעובד בחנות. ניתן לבצע ממוצע רווחיות של מיזם על פני מספר רבעונים רצופים, קבלת ערך הרווחיות הממוצעת וכן הלאה.

תפקידם של הממוצעים, אם כן, הוא להכליל, כלומר. החלפת קבוצת הערכים הבודדים של תכונה בערך ממוצע המאפיין את כל קבוצת התופעות. הערך הממוצע מכליל ערכים הומוגניים של תכונה, ולכן הוא מאפיין טיפוסי של תכונה באוכלוסייה נתונה. לדוגמה, המחזור הממוצע לעובד הוא מאפיין אופייני לרשת המסחר של העיר.

כמובן ערך ממוצעאינו קבוע אחת ולתמיד: התפוקה הממוצעת לעובד של מפעל המתפקד כרגיל גדלה כל הזמן. העלות הממוצעת ליחידת תפוקה נוטה לרדת ככל שהתפוקה עולה. לפיכך, לא רק את הערכים הממוצעים עצמם, אלא גם את המגמות בשינוי שלהם, ניתן להתייחס כאינדיקטורים למיקומו של המיזם בשוק ולהצלחת הפעילות הפיננסית והכלכלית שלו בענף זה.

שיטת קיבוץ נתונים. קיבוץ הוא חלוקה של מערך נתונים לקבוצות על מנת ללמוד את המבנה או הקשרים שלו בין רכיבים. בתהליך הקיבוץ מוקצות יחידות אוכלוסייה לקבוצות בהתאם לעיקרון הבא: ההבדל בין יחידות המוקצות לאותה קבוצה צריך להיות קטן מההפרש בין יחידות המוקצות לקבוצות שונות. הנושא החשוב ביותר בביצוע מחקר מסוג זה הוא בחירת מרווח הקיבוץ.

הכלל הבסיסי לקיבוץ הוא הבא: לא צריכים להיות מרווחים ריקים או מלאים בדלילות.

בניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית משתמשים בעיקר בשני סוגים של קבוצות: מבניות ואנליטיות.

קבוצות מבניות נועדו לחקור את מבנה והרכב האוכלוסייה, את השינויים המתרחשים בה ביחס לתכונה המשתנה שנבחרה. קבוצות אנליטיות נועדו לחקור את הקשר בין שני אינדיקטורים או יותר המאפיינים את האוכלוסייה הנחקרת. אחד האינדיקטורים נחשב יעיל, והשאר - כפקטורי. ניתן להשתמש בקיבוץ אנליטי כדי לחשב את עוצמת הקשר בין הגורמים.

שיטות יסוד לעיבוד נתונים מחושבים. כאשר לומדים את מכלול הערכים של הכמויות הנלמדות, בנוסף לממוצעים, נעשה שימוש גם במאפיינים אחרים. כאשר מנתחים מערכי נתונים גדולים, שני היבטים מעניינים בדרך כלל: ראשית, הכמויות המאפיינות סדרה של ערכים כמכלול, כלומר. מאפייני הקהילה, ושנית, הכמויות המתארות את ההבדלים בין בני האוכלוסייה, כלומר. מאפייני התפשטות (וריאציה) של ערכים.

בנוסף, הערכים הבאים משמשים כאינדיקטורים לכלליות: אמצע המרווח, המצב והחציון.

הכמויות הבאות משמשות לרוב כאינדיקטורים לטווח ולעוצמת השונות של האינדיקטורים: טווח השונות, הסטייה הליניארית הממוצעת, סטיית התקן, השונות ומקדם השונות.

שיטת אינדקס. אינדקס – זהו אינדיקטור סטטיסטי המייצג את היחס בין שני מצבים של תכונה. בעזרת מדדים נעשות השוואות עם התכנית, בדינמיקה, במרחב. המדד נקרא פָּשׁוּט(מילים נרדפות: פרט, אינדיבידואלי), אם התכונה הנחקרת נלקחת מבלי לקחת בחשבון את הקשר שלה עם תכונות אחרות של התופעות הנחקרות. אינדקס פשוט נראה כמו

כאשר P1 ו-P0 הם מצבי התכונה בהשוואה.

המדד נקרא אנליטיים(מילים נרדפות: כללי, מצטבר), אם התכונה הנחקרת נלקחת לא בנפרד, אלא בקשר לתכונות אחרות. אינדקס אנליטי מורכב תמיד משני מרכיבים: תכונה עם אינדקס ר(זה שהדינמיקה שלו נחקרת) ותכונת המשקל ש.בעזרת סימנים-משקלות נמדדת הדינמיקה של תופעה כלכלית מורכבת, שמרכיביה הבודדים אינם ניתנים להתאמה. מדדים פשוטים ואנליטיים משלימים זה את זה

איפה ש 0 או ש 1 - סימן משקל.

בעזרת מדדים בניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית נפתרות המשימות העיקריות הבאות:

הערכת השינוי ברמת התופעה (או השינוי היחסי במדד);

זיהוי תפקידם של גורמים בודדים בשינוי התכונה האפקטיבית;

הערכת השפעת השינויים במבנה האוכלוסייה על הדינמיקה.

ניתוח מתאם. ניתוח מתאם הוא שיטה לביסוס קשר ולמדידת אטימותו בין תצפיות שיכולות להיחשב אקראי ולבחור מתוך אוכלוסייה המופצת על פי חוק נורמלי רב משתנים.

מתאם הוא קשר סטטיסטי שבו ערכים שונים של משתנה אחד תואמים לערכים ממוצעים שונים של משתנה אחר. מתאמים יכולים להיווצר בכמה דרכים. החשוב שבהם הוא התלות הסיבתית של השונות של התכונה הנובעת בשינוי בתכונה הפקטוריאלית. בנוסף, ניתן לראות קשר מסוג זה בין שתי תופעות מאותה סיבה. יש להכיר בתכונה העיקרית של ניתוח המתאם שהוא קובע רק את עובדת קיומו של מערכת יחסים ואת מידת קרבתו, מבלי לחשוף את הסיבות לה.

ניתוח רגרסיה. ניתוח רגרסיה הוא שיטה לביסוס ביטוי אנליטי של קשר סטוכסטי בין המאפיינים הנחקרים. משוואת הרגרסיה מראה כיצד, בממוצע, משתנה בְּ-כאשר משנים כל אחד מהם xi, ונראה כמו

y= ו(x1, x2, …, xn)

איפה י -משתנה תלוי (הוא תמיד אחד);

xi– גורמים משתנים בלתי תלויים - עשויים להיות כמה מהם.

אם יש רק משתנה בלתי תלוי אחד, זהו ניתוח רגרסיה פשוט. אם יש כמה פ 2), אז ניתוח כזה נקרא רב משתנים.

ניתוח רגרסיה משמש בעיקר לתכנון, כמו גם לפיתוח מסגרת רגולטורית.

ניתוח אשכולות. ניתוח אשכולות הוא אחת משיטות הניתוח הרב-משתני, המיועדת לקיבוץ (אשכול) אוכלוסייה, שמרכיביה מאופיינים במאפיינים רבים. הערכים של כל אחת מהתכונות משמשות כקואורדינטות של כל יחידה מהאוכלוסייה הנחקרת במרחב הרב-ממדי של תכונות. כל תצפית, המאופיינת בערכים של מספר אינדיקטורים, יכולה להיות מיוצגת כנקודה במרחב של אינדיקטורים אלה, שערכיה נחשבים כקואורדינטות במרחב רב ממדי.

ניתוח שונות. ניתוח שונות היא שיטה סטטיסטית המאפשרת לך לאשר או להפריך את ההשערה ששתי מדגמי נתונים שייכים לאותה אוכלוסייה כללית. לגבי ניתוח הפעילויות של מיזם, אנו יכולים לומר שניתוח השונות מאפשר לך לקבוע אם קבוצות של תצפיות שונות שייכות לאותה קבוצת נתונים או לא.

ניתוח השונות משמש לעתים קרובות בשילוב עם שיטות קיבוץ. המשימה של עריכתו במקרים אלו היא להעריך את משמעות ההבדלים בין הקבוצות. לשם כך, קבע את פיזור הקבוצה σ12 ו σ 22, ולאחר מכן, סטטיסטית, מבחן סטודנט או פישר משמש כדי לבדוק את המובהקות של ההבדלים בין קבוצות.

שיטת בניית עץ החלטה. שיטה זו נכללת במערכת שיטות ניתוח המצב ומשמשת במקרים בהם ניתן לבנות את המצב החזוי כך נקודות מפתח, שבו יש צורך לקבל החלטה בהסתברות מסוימת (תפקידו של אנליסט או מנהל פעיל), או שאירוע כלשהו מתרחש גם בהסתברות מסוימת (תפקידו של אנליסט או מנהל הוא פסיבי, אך נסיבות מסוימות ללא תלות במעשיו משמעותיים).

תכנות לינארי. שיטת התכנות הליניארית, שהיא הנפוצה ביותר במחקר כלכלי יישומי בשל פרשנותה הברורה למדי, מאפשרת לגוף כלכלי להצדיק את הפתרון הטוב ביותר (על פי קריטריונים פורמליים) בהגבלות חמורות יותר או פחות לגבי המשאבים העומדים לרשות המיזם. בעזרת תכנות ליניארי בניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית נפתרות מספר בעיות הקשורות בעיקר לתהליך תכנון הפעילות, מה שמאפשר לה למצוא פרמטרים אופטימליים של תפוקה ודרכים לניצול מיטבי של המשאבים הזמינים.

ניתוח רגישות. בתנאים של אי ודאות, לעולם לא ניתן לקבוע מראש בדיוק מה יהיו הערכים בפועל של כמות מסוימת זמן מסויים. עם זאת, לתכנון מוצלח של פעילות הייצור, יש צורך להקפיד על שינויים שעלולים להתרחש במחירים עתידיים של חומרי גלם ומוצרים סופיים של המיזם, לירידה או עלייה אפשרית בביקוש לסחורות המיוצרות על ידי המיזם. לשם כך מבוצע הליך אנליטי הנקרא ניתוח רגישות. לעתים קרובות מאוד שיטה זו משמשת בניתוח פרויקטי השקעה, כמו גם בחיזוי ערך הרווח הנקי של המיזם.

ניתוח רגישות נועד לקבוע מה יקרה אם גורם אחד או יותר ישנו את ערכם. זה כמעט בלתי אפשרי לבצע ניתוח של שינויים בו-זמנית במספר גורמים באופן ידני; לשם כך יש להשתמש במחשב. נשקול את רגישות הרווח הנקי לשינוי בגורם אחד בלבד (לדוגמה, נפח מכירות) עם כל השאר ללא שינוי.

שיטות חישובים פיננסיים. חישובים פיננסיים, המבוססים על תפיסת ערך הזמן של כסף, הם אחד מאבני היסוד של הניתוח הפיננסי ומשמשים בסעיפים השונים שלו.

פעולות צבירה והנחה. הסוג הפשוט ביותר של עסקה פיננסית הוא הלוואה חד פעמית בסכום מסוים PVבתנאי שאחרי זמן מה טסכום גבוה יוחזר F.V.ניתן לאפיין את האפקטיביות של עסקה כזו בשתי דרכים: או בעזרת אינדיקטור מוחלט - צמיחה (FV– PV),או על ידי חישוב חלק אינדיקטור יחסי. אינדיקטורים מוחלטיםלרוב הם אינם מתאימים להערכה כזו בשל חוסר ההתאמה שלהם בהיבט המרחבי-זמני. לכן, הם משתמשים במקדם מיוחד - התעריף. מחוון זה מחושב כיחס של התוספת של הסכום ההתחלתי לערך הבסיס, אשר, כמובן, ניתן לקחת או PV,אוֹ F.V.לפיכך, התעריף מחושב לפי אחת משתי נוסחאות

בחישובים פיננסיים, למדד הראשון יש גם שמות: "ריבית", "אחוז", "צמיחה", "שיעור ריבית", "שיעור תשואה", "תשואה"; והשני הוא "שיעור הנחה", "שיעור הנחה", "הנחה". ברור ששני התעריפים קשורים זה לזה, כלומר, לדעת אינדיקטור אחד, אתה יכול לחשב אחר

שני האינדיקטורים יכולים לבוא לידי ביטוי בשברים של יחידה או באחוזים. זה ברור ש
rt > dt,ומידת הפער תלויה ברמת הריבית השוררת בנקודת זמן מסוימת. אז אם rt= 8%, dt= 7.4%, הפער קטן יחסית; אם
rt= 80%, אם כן dt= 44.4%, כלומר. התעריפים משתנים באופן משמעותי.

מהות ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של הארגון

פעילות פיננסית וכלכלית של ארגון מסחריהינה פעילות לייצור מוצרים (סחורות ושירותים) שמטרתה להרוויח, וכן להבטיח את הפיתוח הכלכלי והחברתי של המיזם.

הפעילות הכלכלית של כמעט כל מפעל כוללת את השלבים העיקריים הבאים:

• מחקר ופיתוח (מו"פ)
• ייצור ראשי ועזר
• שירות ייצור
• פעילויות שיווק
• שירות ושירות לאחר המכירה.

הגדרה 1

ניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליותהינה דרך מבוססת מדעית להכרת המהות של תהליכים ותופעות כלכליות המתרחשות בארגון.

ניתוח מרמז על חלוקה של תופעות ותהליכים אלו למרכיבים ומחקר מקיף של האחרונים (על כל מגוון התלות והיחסים ביניהם).

ניתוח הפעילות הכלכלית היא אחת מתפקידי הניהול החשובים ביותר של כל מפעל מודרני. היא חייבת בהכרח להקדים החלטות ניהוליות ולשמש להן הצדקה. ניתוח עסקי צריך להתבסס על בסיס מדעילהיות אובייקטיבי ומכוון לשיפור היעילות של המיזם.

מטרות הניתוח

בתהליך ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית מזוהות הרזרבות העיקריות לשיפור יעילות פעילות החברה וכן דרכים לגיוס (כלומר שימוש) של עתודות אלו.

לפיכך, ניתוח מסוג זה צריך להיחשב כאחת מתפקידי הניהול החשובים ביותר והשיטה העיקרית להצדקה כלכלית של החלטות הקשורות לניהול החברה.

בתנאי שוק, תפקידו של ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית רק גובר, שכן הודות ליישומו האפקטיבי בפרקטיקה הניהולית, ניתן להבטיח תחרותיות גבוהה ורווחיות של מפעלים (הן בטווח הקצר והן בטווח הארוך).

הכיוונים העיקריים של ניתוח הפעילות הכלכלית של ארגון מסחרי

הם ניתוח פיננסי וניהולי.

הניתוח הפיננסי, בתורו, כולל:

• ניתוח רווחים
• ניתוח רווחיות
• ניתוח נזילות, כושר פירעון ויציבות פיננסית
• ניתוח השימוש בהון עצמי
• ניתוח השימוש בהון הלווה
• הערכת ערך מוסף כלכלי (EVA)
• ניתוח פעילות עסקית
• חישוב המינוף הפיננסי.

ניתוח ניהול:

• ניתוח השימוש בגורמי הייצור העיקריים: הון אנושי, אמצעים וחפצי עבודה
• הערכת מקומה של החברה בשוק
• קבלת החלטות על איכות ומגוון המוצרים
• הערכת תוצאות פעילות הייצור ומכירת סחורות ושירותים
• מדיניות מחירים
• פיתוח אסטרטגיית ניהול מלאי ועלויות ייצור
• ניתוח איזון (ניתוח CVP).

אינדיקטורים לפעילות כלכלית של הארגון

הערה 1

בעת ניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליות נבחרים אינדיקטורים שונים על פי קריטריונים מסוימים. יתרה מכך, מהאחרון, האנליטיקאי יוצר מערכת אינטגרלית, ולאחר מכן בוחן אותה. כך מושגת גישה מקיפה, שבגינה כל הגורמים המשמעותיים נלקחים בחשבון ביחסי הגומלין ביניהם.

אינדיקטורים לפעילות כלכלית של הארגון מחולקים ל:

• טבעי ועלות
• איכותי וכמותי
• ספציפי ונפח.

השלבים העיקריים של ניתוח הפעילות הפיננסית והכלכלית של הארגון

הם:

• ניתוח נכסים (רכוש) והתחייבויות (מקורות להיווצרות נכסים)
• ניתוח יציבות פיננסית, כושר פירעון ונזילות
• ניתוח יעילות השימוש בנכסים והתחייבויות, כמו גם תוצאות פיננסיות
• הערכת מצבו הפיננסי הכללי של המיזם

זה הכרחי לא רק לחברות מסחריות, אלא גם למוסדות במגזר הציבורי. אי אפשר לקבל החלטות ניהוליות אפקטיביות ללא EA המנוהל בצורה מקצועית. AFHD מבוססת על הערכה והשוואה של דוחות כספיים.

שלבי ניתוח כלכלי:

• היכרות עם נתוני הדוחות הכספיים ומידע על FCD של המוסד;
• חישובים מתמטיים והשוואת נתונים חשבונאיים;
• היווצרות מסקנות על החישובים שבוצעו.

מומלץ לבצע EA בהשוואה של מספר תקופות דיווח, גישה זו מאפשרת לך לקבוע בצורה מדויקת יותר את הדינמיקה של שינויים.

קשר עם ביקורת פיננסית

ביקורת הפעילות הכלכלית קשורה ישירות להערכת האפקטיביות של השימוש במשאבים ובנכסים של הארגון. קודם כל, ביקורת פיננסית מגלה את נכונות החשבונאות והדיווח. לְלֹא הערכה עצמאיתחשבונאות ודיווח, אי אפשר לנהל EA אמין.

חשבונאות ניהולית, תכנון פיננסי, ביקורת, ניתוח פעילויות פיננסיות וכלכליות יחד מאפשרים לך לזהות במהירות ובדייקנות עתודות נסתרות שאינן בשימוש של הארגון ולהגביר את היציבות הפיננסית.

סוגי ביקורת FCD

ישנם שני סוגים עיקריים של ניתוח כלכלי של פעילויות פיננסיות וכלכליות:

1. הערכת מצבו הקנייני של מיזם מאפשרת לקבוע את יעילות השימוש ברכוש הקבוע של החברה בייצור או מילוי משימה ממלכתית (עירונית). על פי העתודות המזוהות של רכוש בלתי מנוצל, הנהלת הארגון יכולה לקבל החלטה מתאימה: הכללת רכוש קבוע בייצור, מכירת רכוש קבוע, חכירה. החלטת הנהלהעל עתודות של מצב רכוש מאפשרת לא לכלול הוצאות לא יעילות עבור תחזוקה, תחזוקה ותפעול של רכוש קבוע.
2. כיתה מצב כלכליחושף את רמת כושר הפירעון, היציבות הפיננסית, הרווחיות של המיזם. EA בתחום זה חושפת את השימוש הלא יעיל בכספי הארגון. הוצאות לא יעילות כוללות משכורות מנופחות מלאכותיות של עובדי המנהלה, איוש לא הגיוני וכו'.

ניתוח הפעילות הכלכלית של המיזם, דוגמה

בואו ניקח בחשבון את AFHD בדוגמה של ארגון ללא מטרות רווח המייצר מוצרי צריכה. לצורך חישובים, אנו משתמשים בנתונים הראשוניים הבאים:

נתונים ראשוניים (אלף רובל)
אינדיקטורים	שנה שעברה (2016)	שנת דיווח (2017)	שינוי מוחלט	שיעור צמיחה	קצב עלייה
הכנסות ממכירת מוצרים
עלות הייצור
עלויות עבודה
עלויות חומר
ניכויי פחת
מספר עובדים, פרס.
עלות ממוצעת של רכוש קבוע
ערך ממוצע של נכסים שוטפים

אנו מבצעים AFHD מקיף:

1. אנו קובעים את הדינמיקה של אינדיקטורים המאפיינים את השימוש האיכותי והכמותי במשאבים. לצורך החישוב, אנו משתמשים באינדיקטורים של הדיווח ותקופות קודמות.

1. אנו מחשבים את החיסכון או הוצאת היתר של השימוש במשאבים, כמו גם שינויים דינמיים בעלות המשאבים ויעילות המשאבים.